泓德基金,国信证券,中信建投证券,鹏华基金

1、公司三季度业绩表现怎么样?
答:公司2024年前三季度营业收入1.98亿元,较上年同期增长1.77%,实现归母净利润3,469万元,同比下滑17.95%。2024年第三季度,公司实现营收7,071万元,同比增长2.16%;实现归母净利润1,266万元,同比下滑21.32%。
根据2024年前三季表现:
1)国内软件业务受部分下游行业周期性波动影响,收入总体较同期有所下滑,公司已积极采取应对措施,策略性调整营销方向,通过聚焦优势行业和重点客户,共建行业生态,以优化国内收入结构,带动国内软件业务企稳回升。
2)境外软件业务业绩稳定,为更有效配置公司资源,发掘海外市场潜力,公司将积极优化调整境外市场布局,针对不同市场实施差异化营销策略,以期进一步提升品牌海外影响力、提升海外市场议价能力、丰富海外盈利模式。
3)云化业务收入保持增长。公司将积极推动浩辰 CAD看图王产品优化和市场深耕,通过更加丰富的产品功能,不断提升用户付费意愿,挖掘用户价值。公司的B端云化产品CAD 365,自6月正式发布以来,在SDK技术授权和订阅的销售模式下均有收入确认,目前该产品处于一期阶段,公司积极推动新产品试用,截至三季末国内外试用用户已有千余家。

2、公司在股份回购方面有什么打算?
答:2024年9月20日,公司发布了《关于以集中竞价交易方式回购公司股份的回购报告书》,计划于2024年9月11日至2025年9月10日,以人民币1,000万元-2,000万元回购公司股份用于2024年限制性股票激励计划,回购价格不超过价格上限49.63元/股(含),该价格不高于公司董事会通过回购决议前 30 个交易日公司股票交易均价的150%。公司将严格依照法律法规及监管要求,在合适的价格区间实施回购计划。

3、公司与西门子合作的3D CAD产品9月到期,会不会有断供风险?
答:公司为进一步深化与西门子合作,于2024年3月与西门子建立了战略合作关系,目标是向用户提供性能卓越的3D CAD产品。公司于2024年9月与上海青翼工业软件有限公司建立战略合作伙伴关系,就3D CAD在内的一揽子工业软件系列产品合作方案开展可行性研究及磋商,力争在工业软件领域达成深入合作。
未来,公司将进一步夯实3D CAD软件业务板块,通过自研、外购等方式持续丰富产品线,亦会寻求与国内外领先产品、技术的合作机会,积极化解3D CAD软件业务供应商依赖风险。

4、关注到公司2024年10月有首发及战配股东的解禁,是否会对公司股价有影响?
答:2024年10月10日,公司首发原股东限售股份及战略投资者配售股份上市流通,本次解禁25,652,669股,其中首发限售股24,665,970股,战略配售股986,699股。
自解禁日起,公司未收到持股5%以上股东的减持股份计划,未收到董事、监事或高级管理人员的减持股份计划,如公司首发股东有减持股份的意向,公司将督促相关股东严格按照法律法规及监管要求实施减持并及时履行信息披露义务。
公司将持续通过多方面举措改善公司经营情况,不断提升内在价值,以规范运作为基础,推动公司高质量可持续发展,努力回报广大投资者,提高长期投资者的持股信心。

1. 产能信息分析：
公司2024年前三季度营业收入1.98亿元，较上年同期增长1.77%,实现归母净利润3,469万元，同比下滑17.95%。这说明公司的产能释放进度较为稳定，但整体营收和净利润均有所下滑。

2. 公司未来新的增长点：
公司将积极优化调整境外市场布局，针对不同市场实施差异化营销策略，以期进一步提升品牌海外影响力、提升海外市场议价能力、丰富海外盈利模式。此外，公司还将持续推动浩辰 CAD看图王产品优化和市场深耕，通过更加丰富的产品功能，不断提升用户付费意愿，挖掘用户价值。云化业务收入保持增长也是一个潜在的增长点。

3. 国内和国外相同产业竞争情况、竞争对手以及国产替代的空间：
国内软件业务受部分下游行业周期性波动影响，收入总体较同期有所下滑。然而，公司在境外软件业务方面业绩稳定，有望在国际市场上取得更多份额。在国内市场，公司需要应对来自同行业竞争对手的压力，如中望CAD、AutoCAD等。国产替代空间较大，但公司在软件研发、技术创新和品牌影响力等方面仍需努力提升。

4. 所在行业的景气情况：
当前经济环境下，软件行业整体呈现稳定增长态势。随着数字化、智能化的发展，软件市场需求不断扩大，行业前景较好。但同时，行业竞争加剧，企业需要不断创新和优化产品以保持竞争力。

5. 公司的销售情况：
公司国内软件业务收入总体较同期有所下滑，但境外软件业务业绩稳定。公司将积极优化调整境外市场布局，提升品牌海外影响力和市场议价能力。此外，云化业务收入保持增长，有助于提升公司整体业绩。

6. 公司的成本控制：
公司将严格依照法律法规及监管要求，在合适的价格区间实施回购计划，以降低股份回购成本。此外，公司还需要加强成本控制，提高经营效率。

7. 产品的定价能力：
公司拥有丰富的产品线和技术积累，具备较强的定价能力。然而，在当前市场竞争激烈的情况下，公司需要不断优化产品功能和提升用户体验，以维持合理的定价策略。

8. 公司的商业模式：
公司采用B端云化产品CAD 365的订阅销售模式进行盈利。此外，公司还通过与西门子等战略合作伙伴的合作，拓展海外市场和提升品牌影响力。公司的商业模式具有一定的竞争优势。

9. 公司是否存在坏账情况：
根据调研记录，目前尚无明确信息表明公司存在坏账情况。但作为上市公司，公司仍需密切关注应收账款、信用风险等方面的变化，防范潜在的坏账风险。

10. 研发投入和进度、规划：
公司将持续加大研发投入，推动产品优化和市场深耕。具体研发投入和进度、规划未在调研记录中提及，需进一步了解。

11. 公司的护城河体现在哪里：
公司的护城河主要体现在技术实力、品牌影响力、专利储备、客户资源等方面。公司拥有丰富的产品线和技术积累，与国内外领先企业建立了战略合作关系，具备较强的竞争优势。

12. 提取调研中的提到的产品的名称以及依赖的原材料：
产品名称包括浩辰 CAD看图王、CAD 365等；依赖的原材料未在调研记录中提及。

13. 题材有哪些：
题材包括产能释放进度、未来增长点、竞争情况、国产替代空间、行业景气、销售情况、成本控制、定价能力、商业模式、坏账情况、研发投入和进度、规划、护城河体现、产品依赖原材料等。