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一、介绍公司情况

二、互动交流

1.公司现金流回款情况如何?

公司注重加强“两金”清收和现金流管理,2025年一季度,经营活动产生的现金流量净额同比增长81.03%,净现金流有所改善。2025年,公司将以“严控增量、化解存量、防范风险”为核心目标,将“两金”清收、营收现金比等指标纳入权属单位年度绩效考核,加大回款力度,改善现金流状况。

2.公司如何应对外汇风险?

公司海外项目主要分布在“一带一路”沿线国家。针对汇率风险,公司进行持续监测,并通过以下三点积极应对。一是涉外合同签订方面,充分考虑汇率风险影响,约定好相应条款;二是在海外原材料采购上,根据汇率波动预测,提前做好采购规划;三是海外合同签订和项目结算方面,优选汇率稳定的币种作为本位币。通过多措并举,减少汇率波动风险。

3.请介绍下公司重要子公司情况?

公司核心子公司路桥集团成立于1948年,主要业务为路桥建设施工、路桥养护施工,具有“双特双甲”资质,77年来积淀了深厚的技术优势、人才优势、管理优势、品牌优势等,业务竞标能力强。2024年,路桥集团总资产达到 622.36 亿元,营业收入293.55亿元,营业利润16.14亿元,净利润13.96亿元。

4.公司融资渠道及相应成本如何?

公司为3A信用评级公司,融资渠道丰富,融资成本较低。公司不断调整融资结构,中长期融资比重稳步提高,融资成本持续压降,直接融资与间接融资互补互足,共同增厚公司资金安全垫。2024年,公司银行贷款平均融资成本为3.88%,中期票据平均融资成本为2.97%,公司债券平均融资成本为2.60%。

互动交流市场订单展望、分红情况、公司海外市场拓展等详见2025年4月15日《000498山东路桥投资者关系管理信息20250415》