参加2025年新疆辖区上市公司投资者网上集体接待日活动的投资者,国泰海通证券邀请的投资者,国泰海通证券

1. 申万宏源未来有哪些措施应对财务压力、行业竞争及市场波动?

公司将保持战略定力,继续锚定“建设一流投资银行和投资机构”这一目标稳中求进,全力落实中央决策部署和资本市场各项要求,充分发挥行业功能和专业水平,服务做好金融“五篇大文章”。同时,持续推进业务转型、优化体制机制,进一步做优做强大财富、大机构、大资管、大投行等轻资本业务线,稳健发展FICC、权益及衍生品、信用等重资本业务线。2.公司改革与转型有哪些成效?

当前证券行业迎来中长期资本入市、服务新质生产力等宝贵机遇,也面临盈利模式转换、竞争格局重构等挑战,申万宏源坚持一张蓝图绘到底,锚定打造一流投资银行和投资机构目标,强化功能定位,坚持以客户为中心,秉持“以重促轻、轻重融合”的经营策略,持续深化业务转型,推动提高轻资本业务市场竞争力,提升FICC、权益及衍生品等业务稳健投资回报水平,不断健全综合金融服务体系,强化产品设计、资产配置、风险定价、产业研究、金融科技等核心专业能力。2025年第一季度,公司实现合并营业收入54.79亿元,净利润22.47亿元,同比增长35.62%;全资子公司申万宏源证券实现归母净利润22.06亿元,同比增长36.76%。其中,实现投资收益及公允价值变动损益合计33.35亿元,同比增长13.95%,经纪业务手续费净收入同比增长28.83%,投资银行手续费净收入同比增长79.40%,经营业绩稳定。

3. 请介绍一下公司投行业务最新的发展情况?

公司坚持以客户为中心,强化“研究+投资+投行”联动,持续加强IPO、再融资项目储备,加快巩固业务优势,第一季度投行业务迎来开门红,实现投资银行手续费净收入3.07亿元,同比增长79.40%。公司完成股权融资项目家数排名行业第5,债券承销业务规模排名行业第5,债券分销业务银行间市占率保持行业第1,港股IPO项目及境外债券承销数量位列中资券商前列。下一步,公司将继续坚决贯彻落实国家决策部署,坚定聚焦资本市场“看门人”和直接融资“服务商”职能,在服务国家战略发展大局中继续拓宽业务新空间。

4. 现在公司金融科技布局上面有什么进展?

近年来,公司推动加快数字化转型,深化科技应用与业务创新融合互促,推进“申财有道”数智化财富管理平台、“易万启源”机构客户服务一体化平台等关键客户服务系统的开发上线,提升了客户体验,2024年荣获17项省级金融科技奖,荣获人民银行“2023年度金融科技发展奖”二等奖。未来,公司将进一步深化金融科技赋能,加快数字化转型,借助AI技术大幅提升业务与运营效率,完善构建标准化、数智化体系,守好质量底线、打造质量竞争力。感谢您对公司的关注。

接待过程中,公司接待人员与投资者进行了充分交流与沟通,严格按照有关制度规定,未涉及应披露重大信息。