参与公司2022年半年度网上业绩说明会的所有投资者

1.公司近一年来股价持续下跌,市场似乎没有太大信心了,公司怎么看待这个问题呢?答:尊敬的投资者您好,公司上市以来,承受了新冠疫情影响、原物料飞涨、进出口物流受限、电力限制等等不利于生产经营的系列影响,导致了去年以及今年上半年的业绩有较大的影响,从而也影响到了部分投资者信心。但公司初心未改,始终把争做领先的植物基配料创新者作为公司奋斗的方向,佳禾的愿景就是佳禾让生活更添健康和美味。只有给广大消费者给予好的产品,那么消费者才会给佳禾带来发展的机会。谢谢2.关于植脂末的健康性问题,可能很多消费者或者投资者都不太了解,公司能否讲讲零反式脂肪酸项目的进展程度与市场反馈如何?答:尊敬的投资者您好:首先,先介绍下反式脂肪酸的定义及来源:反式脂肪酸是碳链上含有一个或以上非共轭反式双键的不饱和脂肪酸及所有异构体的总称。食品中的反式脂肪酸分为天然来源和加工来源两类。主要包括:①反刍动物瘤胃中细菌的生物转化;②油脂的部分氢化(或选择性氢化)工艺产生(得到半流体和固体脂肪,用于生产人造黄油、起酥油以及其他食品);③多不饱和脂肪酸含量较高的植物油或鱼油的精炼脱臭工艺;④烹调时油温过高(>220℃)。公司在生产过程中不会产生反式脂肪酸,公司的部分植脂末产品含有的反式脂肪酸来源于所使用的植物油脂。植物油部分氢化会形成反式脂肪酸,由于氢化大豆油属于"部分氢化植物油",因此,公司使用氢化大豆油作为原材料生产的植脂末,则会含有一定比例的反式脂肪酸,而使用全氢化植物油或非氢化植物油作为原材料,生产的植脂末可标示为零反式脂肪酸产品。针对目前公司产品中的含反脂植脂末产品,公司已开发出以精炼代可可脂替代氢化大豆油作为植物油原材料,实现生产风味与氢化大豆油产品接近,同时不含反式脂肪酸的植脂末,该零反脂植脂末产品目前已经实现量产并推向市场。公司已设定目标,拟于2022年末前,以基于精炼代可可脂生产的零反脂植脂末全面替代基于氢化大豆油生产的含反脂植脂末产品。截至2022年上半年,公司已实现97.50%的销售收入来源于零反脂产品,并将按之前招股说明书承诺于2022年末全面停售含反脂产品。3.请问公司二季度业绩表现?下游增速情况?答:尊敬的投资者您好:2022上半年实现营收9.61亿,同比下降13.32%;归母净利润约3,362万,同比下降53.32%,主要因为报告期内疫情反复,加之俄乌战争、中美对抗等地缘政治因素影响,导致原材料震荡上行,特别是主要原材料油脂、乳品大宗产品价格上行明显。拆分来看,粉末油脂收入6.72亿,占比75.05%;咖啡收入7,129.36万,占比7.96%;植物基收入4,013.51万,占比4.48%;其他产品收入1.12亿,占比12.50%左右。单二季度来看,粉末油脂业务收入2.92亿,同比下降23.4%,主要是疫情影响下游客户;咖啡业务收入0.38亿,同比增加105.89%;植物基业务收入0.22亿,同比增加69.38%,新业务增长势头强劲。谢谢。4.公司最近业绩持续下滑,请问公司有什么具体应对措施呢?答:您好,公司在面对去年以及今年上半年的业绩的挑战,对于后期我们将做如下规划:在粉末油脂方面南通12万吨粉末油脂募投项目已经达到完全可使用状态,我们要抓住"秋天的第一杯奶茶"为契机,以25.5万吨年产能量为支撑,以不断研发的更健康口味更符合消费需求的产品为突破点,全面提升美誉度与市场占有率。在咖啡方面公司持续高两位数的增长速度,整产业链产品的供应,不断研发推出的新品咖啡是我们咖啡工厂的核心竞争力,后续我们将建设年产2160吨的冻干咖啡项目也在积极推进,以满足咖啡快速与持续的增长。在植物基方面公司的燕麦奶产品持续与国家粮科院全面合作,争做燕麦奶国潮领先品牌。创新食品是我们的配料孵化器,我们今年推出了苏小丸预制甜品,包括石磨豆花以及仙草系列,同时也会推出浓醇牛乳产品等,这些新品都会在下半年开始推广。同时,公司营销驱动方式也将改为2b+2c的方式,在C端市场,全面打造"非常麦"的燕麦奶品牌以及"金猫"的咖啡品牌。5.咖啡和植物基的客户情况。答:尊敬的投资者您好:咖啡、植物基业务上半年强劲增长,目前还是主要受益于B端客户增长。在咖啡业务上,现有客户有连咖啡以及与我们合作的其他连锁型咖啡,今年上半年的增速都较高,带动了公司咖啡业务的增长。咖啡工厂基本每周都有几次客户审厂计划。上半年,新客户以及老客户的数量增加,在咖啡业务上体现的比较明显;在植物基业务上:也是伴随着连锁型企业等B端客户数量的增长,上半年业务增速较高。谢谢。6.后续在进一步拓展上有没有考虑过在咖啡、植物基领域进行一些收并购?答:尊敬的投资者您好:具体以实际市场情况及公司发展需求为准。虽然目前咖啡与植物基还没对外进行并购,但我们有投资参股的品牌,比如连咖啡的增长速度很快。另外,我们另一个投资参观的燕麦奶品牌oatoat也是比较知名的品牌,发展也还不错。谢谢7.想问下公司上游的原料供应商主要有哪些,议价能力如何?答:您好,公司目前上游供应商主要有油脂的供应商包括金龙鱼、嘉吉粮油、东海粮油等;乳粉主要是恒天然公司等;淀粉的主要也是国内那些大型的玉米深加工工厂。公司与这些公司合作基本都是一种战略合作的关系,公司一定会与这些公司交流原材料的行情以及各类影响原材料走势的各类因素(包括天气、政治、政策等等)。对于与他们合作,我们基本都是依据初始原材料的现货或者期货行情来锁定适合的量,然后再来分解原料加工的工序以及所花的各类成本。因为公司采购规模比较大且采购比较稳定,所以整体连续加工效率较高,成本均摊下来就变得的较少,故整体报价公司就更优惠。所以应该来说这些大的供应商与我们合作都只是抓取了一定的毛利的一种透明的合作方式。所以我们采购更着重要关注的还是原料的价格走势,在恰当的时机锁定合适的量。谢谢8.咖啡业务的成本端如何管控?答:尊敬的投资者您好:主要成本是咖啡豆的采购成本。咖啡豆的价格从去年到现在增幅较大。我们与一些大的咖啡国际贸易商有比较紧密的联系,通过他们采购全球各个产地的优质咖啡豆,且通常在采购前,会与客户进行销售量与采购量双向锁定。另外,我们也在积极开拓国内本土咖啡豆的采购。谢谢9.粉末油脂采购规模下降的原因是什么?答:尊敬的投资者您好:粉末油脂业务下滑的原因,一个是疫情反复,导致下游的部分餐饮客户的门店无法在疫情期间正常开店,使得现有客户数量有所减少,且影响他们继续拓店的速度。我们一直在积极开拓三四线城市的中小餐饮客户。感谢您的关注。10.渠道拆分中,食品工业企业下滑幅度较大,这里面哪些客户影响比较大?答:感谢您的关注:主要受出口业务影响。具体来讲受物流成本及缅甸国进口政策变化影响。11.像蜜雪冰城、茶百道这类客户,目前的采购规模怎么样?答:感谢您的提问:像蜜雪冰城、茶百道等茶饮头部品牌,都是我们的重要客户。茶百道今年整体的采购规模仍在提升。根据窄门餐眼数据,蜜雪冰城现在的门店数量已经突破2万家,目前还在不断扩展的阶段,在海外也开了一千多家店。茶百道的发展速度也非常快,现在也有超过5,000多家门店,所以他们的采购量也是同步在增加。伴随着客户门店数的增长,客户的采购规模也在逐步提升。谢谢!12.销售团队目前的拓展情况怎么样,以及新增销售人员主要是进行哪些渠道或客户的拓展?答:2021年末,我们的销售团队是86人。今年上半年,整个销售团队的数量增加了近一倍。为了配合公司2B2C双轮渠道的战略发展规划,公司在积极布局及推广金猫咖啡与非常麦燕麦奶这两支C端产品,所以销售员主要是往C端渠道方面进行拓展。感谢您的关注。13.燕麦奶方面的销售渠道以哪些为主?后续对于渠道的拓展如何?答:您好,燕麦奶目前销售渠道主要分线上和线下。线上就是传统的淘宝、天猫、京东以及一些微信小程序等。线下主要在开拓经销商队伍来进行燕麦奶及咖啡的销售。整体的规划是顺应现在人们在健康、低碳环保等方面的需求,燕麦奶属于符合潮流的饮品,在燕麦奶的推广方面,我们将来会往便利店、酒店、饭店、商超、烘焙、特供等渠道进行拓展。谢谢!14.成本端方面,椰子油、棕榈仁油等目前的采购均价整体的水平?环比二季度下降趋势如何?答:您好,六月份大部分原材料都有比较大往下的调价,我们的油脂原材料环比也是较大的下降,但是同比去年,整体油脂的价格没有太大变化,部分原料在去年水平上还有所增加。我们也希望能在比较合适的时点拿到比较好的价格,让成本压力有所缓解。总体来说,上半年油脂的同比价格达到30%左右的增长。现在的下降趋势对成本的影响也会体现在三季度以后。谢谢!15.棕榈仁油和棕榈油的成本变动趋势是否一致?以及棕榈仁油和椰子油后续的走势如何?答:您好,成本上,对比棕榈油、棕榈仁油和椰子油的走势图,大体看棕榈仁油和棕榈油的走势一致,但有时候会有一些滞后。棕榈油同比在去年的水平之上,椰子油同比跟去年差不多。棕榈仁油同比跟去年比有上涨,上涨幅度10-20%。三种油脂合起来在去年平均的水平线以上。后期油脂的变化主要看两方面,一个就是供需端,需要看全球的油脂的供需端。棕榈仁油、棕榈油和椰子油的主要产地都是在东南亚,整体生产情况稳定。油脂除了这三种以外还有大豆油,也会极大影响食用油脂价格的趋势,大豆油在美国或者南美洲广泛种植,所有农产品都会受天气原因影响,存在不确定性。如果后期大豆油有所变动,也会影响到东南亚油脂的价格。目前下降的趋势已经放缓,后期需要看油脂的供应情况是否会造成紧张。另外一个原因是受现在的一些地缘政治、中美关系的影响,可能会有一些关税、产业、海关方面的影响。总体来看,现在的油脂还没达到去年同期的水平,后期持谨慎的观望态度,会在合适的时机根据订单的情况储备一定的库存。谢谢!16.粉末油脂,咖啡,还有植物基这三块业务下半年的收入情况?答:粉末油脂:下半年是奶茶的传统旺季,今年2022年8月7的"秋天的第一杯奶茶"吹响了秋冬季茶饮市场的号角,所以作为茶饮原料之一的粉末油脂也在就势发展,而且目前来看势头发展还不错。咖啡:我们去年咖啡的全年销售额刚刚突破一个亿。目前1-6月份,咖啡业也有七千多万的销售额,上半年增长幅度同比近100%。目前,咖啡在中国的普及率还不高(年人均饮用量还没有超过10杯),远远低于我们周边的邻居日韩(他们年人均饮用量近300杯)。现在随着中国经济的崛起,人们的消费水平与消费量也在快递增长,同时消费品种也在快速增多。咖啡在中国的生根与快速发展应该是一个普遍认识的观点了,有报告称咖啡在中国增速未来3年内都将是2位数增加,到2025年咖啡市场将超过1万亿元。所以我们觉得公司的咖啡业务下半年还是会将是一个继续快速发展的过程。植物基:因为植物基产品天然带有"低碳,环保,健康"的标签,顺应当前社会提倡的绿色、环保、可持续的方针,也满足现在很多人对于环境友好型产品的需求,公司上半年的植物基增速同比超过100%,在下半年预计还是会是一个继续看好的速度前进。总体来看,三个业务加起来的整个增长速度预计都将比较乐观,同时随着我们的原材料价格的回归,成本压力有望也会得到缓解,相信后期发展会逐渐向好,具体还是要以实际的市场表现为准。谢谢!17.植脂末业务下游茶饮门店恢复营业带来的植脂末订单增长速度是否有提升?答:您好,植脂末传统旺季在秋冬天,因为热饮会更多。立秋时"秋天第一杯奶茶"的宣传语再次被打响,以这一天为分水岭,之后整体茶饮业务都在蓬勃发展,对公司生产的恢复有推动作用,后续具体还是要看市场的实际表现。谢谢18.下半年公司会不会加大C端费用投放?答:您好,植脂末传统旺季在秋冬天,因为热饮会更多。立秋时"秋天第一杯奶茶"的宣传语再次被打响,以这一天为分水岭,之后整体茶饮业务都在蓬勃发展,对公司生产的恢复有推动作用,后续具体还是要看市场的实际表现。谢谢!19.植脂末行业规模的增速是来自于下沉市场还是大客户扩张?答:您好,公司在这两个渠道方向都会大力发展,不会放弃任一渠道,目前头部茶饮连锁店大都是公司优质客户,他们的增长带来的效果会更直观,蜜雪冰城今年已经突破2+万家的门店规模。公司也在努力开拓下沉渠道,今年也招募了很多销售人员,比去年数量基本翻一番,还有众多中小品牌