北京科锐2023年度业绩说明会采用网络远程方式进行,面向全体投资者

1.输配电行业竞争这么激烈,公司竞争优势在哪?

答:尊敬的投资者,您好!公司行业下游采购渠道主要通过电网公司进行集中招标采购,电网公司在产业链中占据较高话语权。公司配电设备销售主要通过参与国家电网和南方电网系统招投标的方式或用户工程直销的方式进行产品销售。公司中低压开关产品、箱式变电站、中压电力变压器等在两网的整体中标率一直保持稳定且居于行业前列,在配网一次设备和二次设备相关产品具有较强竞争力。随着市场竞争的日趋激烈和电力系统用户普遍采用招投标方式,对投标企业产品质量及过往业绩要求严格,形成了一定的行业准入壁垒,公司的技术、品牌、产品和服务质量等优势使得公司在未来的市场开拓和竞争中长期占据并保持优势地位。在国家投资的持续加大、输配电行业持续发展和自身技术的不断积累下,将面临良好的市场发展前景。同时,在电力系统的市场表现将对行业销售形成辐射效应,包括新能源发电、储能、氢能等市场,也为公司业务的发展提供了新机遇。感谢您的关注。

2.现在大力发展智能化、数字化,公司这方面怎么样?

答:尊敬的投资者,您好!在产品技术上,公司对智能开关、控制器、变压器、储能装置等产品上持续投入,满足智能化、网络化、节能化的要求,为新型电力系统建设提供高质量产品。在生产实现上,公司实现了核心部件生产及组装的专业化、快速定制及智能化目标,并获得北京市数字化车间的荣誉。在新能源产品线的建设上,公司采用了全链条的智能化设备,下一步公司将在信息化基础上,全面实现数智化,不断提升企业自身可持续竞争优势,实现创新发展。感谢您的关注。

3.最近电网相关的政策多,公司怎么看输配电行业未来发展?

答:尊敬的投资者,您好!随着新型电力系统推进,我国开始进入输配电及控制设备更新换代周期,产品升级换代的需求旺盛。同时,数字新基建、电动汽车充电桩、电能清洁取暖等将引发电力需求剧增,需要配网系统提供足够的容量和高可靠性电力,对配网网架建设、信息化、自动化等方面的要求提升很快。2024年3月,《国家发展改革委国家能源局关于新形势下配电网高质量发展的指导意见》的发布,是国家部委层面首次以正式文件的形式指导配电网的建设,表明配网高质量发展的重要性,有助于推动各级政府电力投资向配网倾斜,按照建设要求,配电变压器将迎来升级改造、配网智能化/柔性化水平逐步提升。预计国内将进一步建设好新能源基础设施网络,推进电网基础设施智能化改造和智能微电网建设,提高电网对清洁能源的接纳、配置和调控能力,电网投资有望保持稳健增长。输配电设备制造行业属于与国民经济密切相关的基础工业,行业规模与增长率受宏观经济周期、电力工程、电网投资等影响。公司所属中压配网行业,行业总体规模较大,但竞争激烈,同类设备的制造企业诸多,且以民营企业参与为主,市场也较为分散,加上行业内诸多企业加速布局新能源及相关新型电力设备领域,行业内竞争愈发激烈。综上所述,输配电行业总体上将呈现出机遇与挑战并存的现象。感谢您的关注。

4.公司转型新能源领域也有几年了,请问公司现在在新能源业务领域有哪些新能源产品和业务?

答:尊敬的投资者,您好!目前公司可应用于新能源领域的产品主要有储能变流升压一体机、新能源干式变压器、风电/光伏华式箱变、逆变器、燃料电池系统、空压机、控制器、储能变流器、能量管理系统、户外储能柜等产品。公司新能源业务除研发、生产、销售新能源领域相关产品外,还有工程总承包(EPC)、工程建设、新能源电站智能运维等业务。感谢您的关注。

5.新能源业务有什么进展?

答:尊敬的投资者,您好!2023年,根据公司新能源领域业务规划,公司积极推进郑州空港科锐生产基地新能源产线建设,年内完成了35KV干式变压器生产线、储能变流一体机的生产线建设并投产。完成了多个地区级重大活动保电及重要工程项目建设。完成储能变流升压一体机、国家电网重点发展的标准化产品高能效标准化硅钢立体卷铁心配电变压器项目、新Ⅰ代新能源干式变压器项目均已投入运行。完成Ⅱ代高效节能配电变压器项目、工商业储能PCS的研制、户用储能电池管理系统项目的验收。公司在新能源领域投资光伏发电项目,实现了从设计、施工、安装、运维、监理等全面负责的一体化全新EPC模式。感谢您的关注。

6.贵公司在社会维度的评价中,华证给出了B的评级,特别是在员工福利方面表现不佳。在接下来的战略规划中,公司计划如何解决这一短板,采取哪些具体措施提升员工福利,并改善供应链社会责任表现,从而提升社会维度的ESG评级?

答:尊敬的投资者,您好!公司一直以来积极关注ESG(环境保护、社会责任及公司治理)相关事项,2022年、2023年公司均披露了《社会责任报告》,公司在公司治理体系、内部控制及风险管理、信息披露和投资者关系管理、职工权益保护、客户服务、安全生产管理、质量管理、环境保护与可持续发展等方面做了一系列积极的工作,后续公司将继续完善相关工作,推动公司持续、稳定、健康发展。公司一直以来以提高员工满意度、获得感、幸福感为己任,并持续的改善和提升员工福利。比如为员工提供免费午餐和年度体检,为员工提供宿舍并对员工宿舍进行改造升级,持续提升员工就餐、住宿、工作环境;在北京总部开设了4条免费通勤班车,满足员工通勤交通需求;也建立了乒乓球室、健身室等文化娱乐设施,成立了足球、羽毛球、乒乓球、网球、骑行等兴趣小组,开展职业进修、技术知识比拼和劳动竞赛等各种活动。2024年将继续提升员工福利,改善办公、住宿、就餐环境;更新员工福利制度,并督促落实相关的制度的执行;继续组织员工活动,营造积极向上的文化氛围;结合企业经营情况,逐步提升员工薪资待遇。感谢您的关注。

根据提供的调研记录，以下是对公司情况的分析：

1. **产能信息及产能释放进度**：
   - 公司在新能源领域有明确的产能建设计划，如郑州空港科锐生产基地新能源产线建设，已完成35KV干式变压器生产线、储能变流一体机的生产线建设并投产。
   - 产能释放进度方面，公司已经完成了多个产品的研制和验收，如储能变流升压一体机、新能源干式变压器项目等，表明公司正在按计划推进产能释放。

2. **未来新的增长点**：
   - 新能源领域的产品和业务，包括储能变流升压一体机、新能源干式变压器等。
   - 工程总承包(EPC)、工程建设、新能源电站智能运维等业务。
   - 数字化车间的建设和数智化转型，提升生产效率和产品质量。

3. **国内外竞争情况及国产替代空间**：
   - 国内竞争较为激烈，但公司在配网一次设备和二次设备相关产品具有较强竞争力。
   - 国外市场情况未在调研中提及，但随着产品质量和技术的提升，公司有潜力在国际市场上竞争。
   - 国产替代空间存在，特别是在电力系统用户对投标企业产品质量及过往业绩要求严格的情况下。

4. **行业景气情况**：
   - 输配电行业面临更新换代周期，产品升级换代需求旺盛。
   - 新型电力系统推进、数字新基建等因素将推动电力需求增长。

5. **销售情况**：
   - 国内市场：通过国家电网和南方电网系统招投标或用户工程直销进行产品销售。
   - 海外市场：调研中未提及具体信息。

6. **成本控制**：
   - 通过实现核心部件生产及组装的专业化、快速定制及智能化目标来控制成本。

7. **产品定价能力**：
   - 调研中未明确提及，但公司在行业中的竞争力和中标率表明具有一定的定价能力。

8. **商业模式**：
   - 通过参与电网公司的集中招标采购和直销方式进行产品销售。
   - 提供新能源领域的产品和工程服务，包括EPC模式。

9. **坏账情况**：
   - 调研中未提及坏账情况。

10. **研发投入和进度**：
    - 公司在智能开关、控制器、变压器、储能装置等产品上持续投入研发。
    - 已有多个新能源项目投入运行，如储能变流升压一体机等。

11. **护城河**：
    - 技术、品牌、产品和服务质量等优势。
    - 行业准入壁垒，如产品质量及过往业绩要求。

12. **产品名称及依赖原材料**：
    - 产品包括储能变流升压一体机、新能源干式变压器等。
    - 原材料信息未在调研中提及。

13. **题材**：
    - 新能源、智能化、数字化转型。
    - 优势：技术投入、市场前景良好。
    - 劣势：市场竞争激烈。
    - 风险点：政策变动、市场竞争加剧。

14. **分红情况及计划**：
    - 调研中未提及分红情况。

15. **未来一年业绩预期**：
    - 考虑到公司的技术优势、市场前景以及在新能源领域的布局，未来一年业绩预期较为乐观，但需关注市场竞争和宏观经济环境的影响。

在分析时，应保持谨慎态度，特别是对于调研中仅有精神纲领没有具体实施的回复，不要过于乐观。同时，需要关注公司在ESG方面的表现，以及其在新能源领域的具体进展和市场反应。