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公司于2024年5月30日组织了力诺特玻“投资者开放日”活动,各机构人员,在董秘谢岩的带领下参观了公司各生产车间。现场参观结束后,进行了沟通交流。主要交流问题如下:

1、董秘您好,我们发现公司发布了新的模制瓶窑炉的点火公告,请您能介绍一下公司目前模制瓶的产能情况,及公司模制瓶未来的点火规划?

答:您好,目前公司正在运行的有一台年产5,000吨左右的中硼硅模制瓶窑炉,同时在近期点火了一台新的模制瓶窑炉,达产后可实现年产中硼硅药用模制瓶11,000余吨。公司也正在积极推进公司可转换公司债券的募投项目,计划建设4台中硼硅模制瓶窑炉,以求尽快地提升中硼硅模制瓶产能,更好的满足市场需求。未来新的窑炉的点火情况,公司将以公告的形式发布,谢谢您的关注。

2、董秘您好,我们了解到,去年公司生产所用的原材料成本出现了大幅度的增长,请问能否介绍一下原材料价格未来的走势?

答:您好,公司目前产品主要的原材料是中硼硅药用玻璃管、硼砂、硼酸等,由于去年硼砂硼酸的大幅度涨价,对公司的生产成本造成了较大的影响。从2024年一季度看,中硼硅药用玻璃管、硼砂、硼酸以及其他包装物材料都出现了不同程度地降价,这对于公司产品成本的下降,毛利率的提升有一些帮助。

3、董秘您好,我们首发募投项目中新引入了中硼硅卡式瓶和中硼硅西林瓶,能否介绍一下这两个项目的运行情况及市场情况?

答:您好,公司的首发募投项目“中性硼硅药用玻璃扩产项目”中包括中硼硅卡式瓶、中硼硅西林瓶和中硼硅安瓿瓶三个子项目,预计新增16亿支的中硼硅管制瓶年产能,目前这三个子项目均已投产,且后续设备也在持续的引入。中硼硅卡式瓶目前主要销售渠道是出口;中硼硅西林瓶已经在国内销售,公司正在加大营销力度,不断提高市场占有率。

4、董秘您好,能否介绍一下公司中硼硅药用玻璃管的现在产能及未来规划?

答:您好,公司现在只有一台中硼硅拉管的窑炉,年产约5000吨。目前中硼硅药用玻璃管的来源主要还是外部采购,主要供应商包括肖特、康宁、凯盛君恒等。公司对中硼硅药用玻璃管扩产的规划,请关注公司后续的公告。

5、董秘您好,公司对中硼硅模制瓶进行了大规模的扩产,请问目前中硼硅模制瓶客户的需求怎么样?

答:目前,在一致性评价政策的推动下,药用包装玻璃的材质正在由钠钙玻璃向中硼硅药用玻璃转换升级,我们预计在未来的几年,中硼硅模制瓶的市场需求将进一步增加,因此公司正在积极的扩产,以更好的响应一致性评价政策,满足客户的市场需求。

6、董秘您好,我们关注到2023年度耐热玻璃销售有了比较明显的增长,请问目前耐热玻璃销售情况如何?

答:您好,从2023年以来,高硼硅耐热玻璃市场在逐渐恢复,公司高硼硅耐热玻璃业务保持着较快的增长速度,这与公司在市场上的品牌形象、产品质量、市场策略紧密相关。未来公司将进一步加强在耐热玻璃方面的研发投入、市场投入,继续丰富高硼硅耐热玻璃的产品类别,满足不同的市场需求,加大销售力度,持续扩大公司的市场占有率。

7、您好董秘,请问目前公司药用包装玻璃的毛利率是什么情况?

答:您好,根据公司2023年年度报告,公司药用玻璃的毛利率为23.19%,里面包含了低硼硅药用玻璃瓶,中硼硅西林瓶、安瓿瓶等产品,其中中硼硅安瓿瓶的毛利率相对较高。从目前的运营情况来看,药用玻璃管的价格已经开始下降,这对于公司药用玻璃产品毛利率的提升有一些帮助。与此同时,公司也在不断的改善生产工艺,提高生产效率,以降低公司的产品成本,提升利润率水平。

8、您好董秘,公司是否有拓展海外市场的进一步规划?

答:2024年1月份,公司与埃及EAC公司签订了《投资框架协议》,双方将在埃及药用玻璃方面进行深层次的合作,此外公司目前还正在开展着其他国际项目的探索与储备,通过投资、并购、合作、新设等方式加快公司在国际市场的布局,抢占海外市场。具体请关注后续公司公告。

根据提供的调研记录，以下是对公司情况的分析：

1. **产能信息及产能释放进度**：
   - 公司目前运行的模制瓶窑炉年产约5000吨中硼硅模制瓶。
   - 新点火的窑炉达产后年产中硼硅药用模制瓶11000余吨。
   - 计划通过可转债募投项目建设4台窑炉以提升产能。

2. **未来新的增长点**：
   - 新窑炉的建设和点火，以满足市场需求。
   - 中硼硅卡式瓶和中硼硅西林瓶的市场开拓。
   - 耐热玻璃业务的增长。

3. **国内和国外竞争情况**：
   - 国内竞争对手包括肖特、康宁、凯盛君恒等，公司正在积极提升市场占有率。
   - 国外通过与埃及EAC公司合作，拓展国际市场。

4. **行业景气情况**：
   - 一致性评价政策推动药用包装玻璃材质升级，预计市场需求将增加。

5. **销售情况**：
   - 国内销售：中硼硅西林瓶正在加大营销力度。
   - 海外销售：中硼硅卡式瓶主要销售渠道是出口。

6. **成本控制**：
   - 原材料价格下降有助于成本降低。
   - 改善生产工艺，提高生产效率。

7. **产品定价能力**：
   - 调研中未明确提及，但毛利率的提升表明公司有一定的定价能力。

8. **商业模式**：
   - 通过提升产能和产品多样化来满足市场需求。
   - 拓展国内外市场，进行国际合作。

9. **坏账情况**：
   - 调研中未提及，需要进一步的财务数据分析。

10. **研发投入和进度**：
    - 正在加强耐热玻璃的研发投入和市场投入。

11. **护城河**：
    - 品牌形象、产品质量、市场策略。
    - 通过扩产和国际合作提升市场竞争力。

12. **产品名称及原材料**：
    - 产品：中硼硅模制瓶、中硼硅卡式瓶、中硼硅西林瓶、中硼硅安瓿瓶、高硼硅耐热玻璃。
    - 原材料：中硼硅药用玻璃管、硼砂、硼酸等。

13. **题材**：
    - 优势：市场需求增长、产能扩张、国际合作。
    - 劣势：原材料价格波动、市场竞争。
    - 风险点：原材料供应稳定性、国际市场风险。

14. **分红情况及计划**：
    - 调研中未提及，需要查看公司公告或年报。

**综合分析**：
公司正通过产能扩张和产品多样化来应对市场需求增长，同时积极拓展国内外市场。原材料价格的下降和生产工艺的改善有助于提升毛利率。公司在耐热玻璃领域有明确的增长点，国际合作有望带来新的增长机会。然而，原材料价格波动和市场竞争是潜在的风险点。对于公司未来的业绩预期，需要结合当前经济环境和行业发展趋势进行综合判断。