部分股东代表、证券分析师以及媒体记者等

业绩发布会主要内容包括:
一、能源业务相关
1、公司提及对新能源的全面布局,未来是否有发展目标将该收入或者利润占比提升至某一水平?
答:2022年,从纯能源相关的业务口径来看,包括安瑞科旗下的清洁能源业务、海工业务、储能业务,中集能源类收入规模超过180亿,占比达到13%。未来,集团会持续加大对能源行业的布局,除了现有的油气业务布局,新能源业务方面围绕天然气、氢能、绿色甲醇、以及储能、核能、海上风电等领域重点布局。在去年中集集团投产四十周年庆典上,我们宣布了未来五年战略发展蓝图构想,今年年内发布具体内容的时候,会再和各位介绍。
2、如何看待安瑞科三大业务板块的经营环境?
答:清洁能源业务:2022年有小幅下降,主要是受能源市场,特别是天然气市场波动较大,2022年LNG\LPG价格高位运行,燃料等终端需求下降,对我们的运输与终端装备收入带来一定影响。但由于我们在天然气全产业链都有布局,中上游端的收入增幅还是不错的。所以相较处于单一环节的同业公司,我们2022年的经营业绩表现稳健。展望来看,23年预期中国天然气消费量增幅7%-9%,清洁能源运输的终端装备需求都会有所提升,这在我们近期的订单中也都有体现。
特别地,我们正在积极打造“一罐到底”的运输模式,近期中集安瑞科发起的由加拿大采购的LNG货物通过LNG罐箱多式联运方式正式到达深圳盐田港,标志着中集安瑞科发起的“加拿大—中国华南区LNG罐箱多式联运”价值链成功打通。这意味着我们通过LNG罐箱能够让一些地区的中小气田发挥作用,一方面,可以让中小气田的富余需求走向全球,作为大气田的一个有效补充;另一方面可以为没有管道、大码头的地区输送天然气,这也是未来的一大亮点。
除了天然气,甲醇也是重要发展方向,会是未来主流之一。中国每年秸秆产量有9亿吨,而秸秆是气化制生物质甲醇的核心原材料,中集也在积极进行绿色甲醇开发的终端调试,希望未来在生产绿甲储运加的过程中担当主要角色;氢能方面,2022年氢能业务收入达到4.4亿元人民币,同比增长152%,中集安瑞科进一步完善在氢能产业链的培育,预计23年会保持高位增长。
化工环境:2022年标准化工罐箱维持高景气度,销量录得大幅增长。去年中集环科继续维持全球第一的市占率。由于化工罐箱已经连续两年高增长,我们预计23年标准化工罐箱会有小幅回调,主要是因为去年产量基数较大。但随着中国储能、半导体行业发展,未来还是会带来较大的增幅。同时,安瑞科在后市场服务方面也将进一步成长。
液态食品:过去公司液态食品业务主要集中在啤酒及海外烈性酒等领域,啤酒类的收入占比能达到90%左右。到2022年,啤酒类占比下降到了70%左右。未来,我们还会继续打造除啤酒之外的酒类酿造设备产品,向威士忌、白酒等领域持续拓展,同时,加大对非酒类装备,如气泡水、制药等领域的拓展,区域布局将会在北美和南美加大力度。
手持订单方面,截止2022年12月底中集安瑞科在手订单达176亿,同比增长18%;其中,能源分部订单达108亿元,化工环境分部在手订单24.8亿元,液态食品42.9亿元。综合来看,安瑞科会保持一个稳健的增长。
3、公司的氢能业务布局情况如何?
答:公司已经实现氢能产业的制、储、运、加全产业链布局。终端应用方面我们与挪威HexagonPurus合作的Ⅳ型储氢瓶会在明年批量生产,氢能运输车我们也保持了不错的市场占有率,并且液氢运输车还在开发中;加氢站方面,公司在积极打造加氢站的EPC工程。2022年子公司中集安瑞科中标多个加氢站项目,具备提供加氢站全套自研装备的能力,例如压缩机、储氢罐、加氢机等核心装备。我们同时也在往制氢端延伸,如电解槽、焦炉尾气制氢,我们与鞍钢联手探索的焦炉气制LNG联产氢气项目预计今年能够建成,可以实现同时生产天然气和氢气,后续二期项目完成后氢气产量可达3万吨。
4、公司在2022年年报中首次明确提及了集装箱储能业务布局电化学储能领域,目前该业务的情况和发展方向是否可以多介绍一下?
答:2022年底,集装箱板块已经成立了储能科技公司。公司计划将旗下涉及到储能业务的公司做整体整合,为后续的业务发展做好铺路及规划。公司储能业务发展迅速。2022年储能业务收入规模再创新高,成长性可期。
具体来看,公司的储能业务最开始从提供20英尺、40英尺的集装箱,现在不断朝集成度更高的方向发展,具备全集成储能系统产品的能力,为储能下游客户提供储能系统产品,已经有批次交付的记录。我们的储能产品主要在表前储能,2023年将继续发力发电侧、电网侧、用户侧储能产品,同时不断提升集成程度。
5、我们从公司公众号看到公司与海外风机厂商维斯塔斯有合作,请问是提供什么样的产品?
答:风机的制造和生产正在朝模块化、高集成度方向发展。它们均采用符合通用工业物流标准的尺寸设计,例如适用于公路、铁路和海洋运输的集装箱标准。这意味着模块化的机舱单元在运输时可充分适应隧道、桥梁高度、铁路等基础设施的现有条件,无需再进行专门处理
目前中集服务的主要是用于Vestas下一代15MW的海上风机。Vestas通过对其风机的交付进行了整体的模块化设计,将使得风机侧舱的运输变得标准化,改善供应链的交付。中集是利用集装箱运输风机,也与Vestas签订全球唯一一家战略协议,预计今年落地实施。
6、全球海工市场在2022年呈现行业性回暖,目前关于海工行业的业务情况如何?
答:海工行业现在已经非常明确了,进入到强复苏阶段,中集会在存量资产和新订单上把握机会。截止到2022年底,中集来福士累计持有在手订单价值同比增长122%至39亿美元,2022年新增生效订单同比增长77%至25.6亿美元。因为产能有限,我们已经放缓接单量,注重高质量接单。
另外,我们还在积极推进中集海洋科技集团的组建。去年我们引入了烟台国资战略入股,今年我们还会加快推动下一步的重组,使得我们海洋发展进入更健康的轨道。
二、物流业务相关
7、如何看待2023年的干、冷、特箱市场走势?订单量何时会转暖,干箱价格目前处于什么水平?
答:当前各大机构对于2023年全球集装箱贸易的预测都是负增长,今年集装箱需求承压。
集装箱量方面,今年主要是干货箱影响较大,上半年基本是常规年份同期五分之一的需求,主要是消化2021年过量的采购,预计下半年需求会比上半年增加大概一倍。其他箱种包括冷藏箱、特种箱情况都较为正常。
价格方面从今年2月已经企稳,目前单价在2200美金/TEU以上,我们预计随着下半年需求提升、原材料成本上涨,集装箱价格还会往上走。
对于集装箱板块来说,我们也在积极培育“集装箱+”业务,如储能、冷链、集成装备、自动化等业务方向,都发展较为不错。目前‘集装箱+’业务进入快速增长期,还需要时间,可能三年后会达到和集装箱业务差不多的体量。
8、2022年,中国商用车市场放缓,请问公司如何看待2023年国内重卡市场需求?同时,公司车辆板块2022年在海外市场的业绩非常亮眼,增长的延续性如何?如何进行新兴市场开拓?
答:去年中国重卡降幅超过一半,但步入2023年,国内物流需求及物流购车已呈现回暖的趋势。美国、欧洲市场仍将保持较高景气度,所以我们预计今年车辆业务会保持较好的发展态势。
中集车辆今年海外业务会持续稳定,下一步在国内市场会重点进行“星链计划”布局。中集车辆将通过数字化技术将现有的灯塔工厂进行串联,形成“星链”。完成生产组织结构性改革后,在全国统一大市场的大背景下,市占率将得到快速增长。同时,中集车辆也将积极关注周边国家和地区以及新兴市场的机遇。未来,我们认为中国、东亚、中东、南美以及非洲等国家地区增长空间会比较大,因此,海外也会重点布局东南亚等新兴市场。
三、其他问题
9、目前市场有提出社会主义估值体系,中集集团的领导们如何看待?是否可以提出中集集团估值的方法。
答:我们理解构建中国社会主义估值体系,不仅是因为很多大型的央企、国企,其估值的确有被低估的现象,更重要的是,全球范围内,周期性行业做得好的,其实有很多在中国。对于中集来说,如何去打造一个新的估值,第一,要做好业绩,每年的净利润保持一定的增长;第二,我们要持续向市场强化一个理念,即我们跟很多所谓的多元化控股公司完全不同,我们实际上是一个实体公司、运营公司,总部在对整个战略管控、风险防范方面有强大的能力,尤其是我们内部的业务协同能力。建议市场可以参考分部加总法(SOTP)。我们按照中集的持股比例,对应我们下属的产业板块来看,若把车辆、安瑞科、天达、物流、循环载具等,对应我们的持股比例来算,已经有300多亿,这还没包括集装箱。
10、制造业产业链是否有转移计划?
答:从集装箱的产业转移历史来看,集装箱的生产从美欧、到日韩再到中国,那么未来产业链转移到东南亚可能是个趋势,但这并不容易。第一,集装箱生产技术已经迭代到第八代,现在中国的产线能够实现55秒生产一个箱子。集装箱制造的环保性、灯塔工厂建设、数字化、自动化程度都发展到了相当的阶段,而这个技术目前只有中国有;其二是装备问题,现在所有的设备也是中国百分之百拥有,东南亚建厂需要中国的工艺设备;其三,产品整体供应链和配套设施都在中国,包括钢材、竹木材料等;其四,专利技术也在中国。东南亚要完备上述所有条件是需要很长时间的,目前印度、越南虽然有建厂,但能否长期经营还需关注,短期内不会对现有产业格局产生实际影响。
11、公司2023年资本开支计划能否拆分下构成?
答:由于当前全球宏观经济形势复杂,具有较大不确定性,中集目前资本开支采取稳健保守策略,以应对潜在的突发事件。集团对于资本开支的实施是非常谨慎的,确实对业务发展有用才会进行投资,并且逐个项目审核。对于今年的资本开支分配,每个业务板块都会有各自的投资计划。