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一、公司管理层介绍2023年前三季度经营情况
公司以“产品乘服务”的经营理念,重点聚焦网络安全、数据安全、人工智能安全、工业互联网安全等重点领域发展机会,不断提升项目执行和验收效率,整体经营继续保持高增长态势;核心业务取得新突破,“数字风洞”产品体系逐步在多个行业领域实现落地,发展态势持续向好。
报告期内,公司实现营业收入1.71亿元,同比增长37.60%,其中第三季度营业收入同比增长60.19%,比第一季度的9.93%、第二季度的25.75%增速明显提升,规模化发展持续加快。报告期内,公司归母净利润亏损同比扩大38.57%,扣除股份支付的影响,归母净利润亏损同比收窄11.77%,盈利能力持续增强;从第三季度来看,公司归母净利润亏损同比收窄22.61%,扣除股份支付的影响,归母净利润实现扭亏为盈,同比增长161.31%。公司经营业绩和发展质量持续提升。
接下来,我详细介绍一下公司报告期内的经营情况:
一、筑牢数字安全屏障,“数字风洞”产品体系保障数字健康
自去年11月公司“数字风洞”产品体系战略发布以来,经过近一年时间的产品迭代和市场推广,公司“数字风洞”产品体系得到了各行业用户广泛的使用和认可。报告期内,公司“数字风洞”产品体系助力政府、军队军工、电力、医疗、金融、能源、通信等10多个关键行业和关键客户完成数字安全测试评估,持续推动安全趋于“证无”,保障数字健康;落地了6大应用场景,服务能力业内领先。
截至报告期末,公司累计支撑69场实网测试评估演练,覆盖广东、广西、福建、甘肃、重庆、江西等省市,连续四年助力“粤盾”进行数字政府深度测试评估;累计支撑工信部、公安部、教育部、卫健委等部委和单位主办或指导的超510场重点安全赛事演练,参与人次超61万,覆盖高价值用户群体超6,000家;在数据安全领域,公司发布了数据安全“数字风洞”产品体系,支撑工信部首届数据安全专项赛事演练,并为电力、运营商、医疗等关键行业数据安全保障提供专属解决方案,持续助力各业务领域数据安全人才考核评价和数据安全测试评估;在车联网领域,公司构建智能网联汽车安全测试评估“数字风洞”,支撑数字中国创新大赛车联网安全赛事演练和国家级智能网联汽车攻防项目等等。
未来,公司将持续推出面向各个细分数字经济赛道的“数字风洞”产品体系,推动公司产品价值实现最大化,不断助力国家网络与数据安全持续、健康、高质量发展。
二、把握智能安全赛道发展机遇,护航人工智能安全可控发展
报告期内,公司积极把握数字经济及以大模型为代表的新一代AI技术蓬勃发展带来的前沿市场需求,围绕人工智能安全测试评估、人工智能攻防对抗、大模型场景化安全应用,与商汤科技达成三大战略合作,共同聚焦人工智能安全测试和可持续发展,推动人工智能技术在数字经济中的安全落地;战略布局万物智联安全,入股智能安全领域创新企业翼盾智能,共同推动物联网与人工智能等新型技术在数字经济中的安全应用;持续深化“网络安全+人工智能”战略布局,投资金睛云华并成为其第一大产业投资者股东,共同探索人工智能技术与网络和数据安全技术的深度融合创新,推进人工智能前沿技术在网络和数据安全领域应用落地。
上述投资和合作事项的成功落地将有助于巩固和强化公司在网络靶场、人才建设、测试评估等领域竞争优势,进一步验证了公司主要产品和核心技术的先进性。未来,公司将继续拥抱人工智能发展带来的机遇,深度挖掘人工智能产业应用潜力和场景,推动人工智能产业发展安全、可靠、可控。
三、持续加大研发投入,强化技术创新支撑公司高质量发展
网络安全行业作为技术密集型行业,不间断的研发投入和技术的迭代创新是支撑公司实现可持续高质量发展的根本动力。一直以来,公司高度重视科技创新对于发展的推动作用,紧盯前沿市场需求,积极推进网络安全技术创新以及新产品研发,持续保持在网络安全细分领域的领先优势。报告期内,公司研发投入6,201万元,同比增长36.61%;研发投入占营业收入比例为36.32%;研发人员数量较去年同期增加15.35%,研发队伍的不断扩张为公司规模化发展提供了坚实的人才支撑。
四、深挖重点领域发展机会,构建合作共生的产业生态
信创是国家发展的重要战略之一,信创安全是信创产业发展的基础所在。报告期内,公司发布信创产品方案,正式推出面向信创领域的“2284信创护航”方案,为政府及各关基行业打造贴合业务需求的场景化信创安全解决方案。本次信创产品方案的正式发布标志着永信至诚产品体系实现全面信创化,目前,公司全栈产品已完成与华为鲲鹏、麒麟服务器、浪潮英信服务器、海光处理器、中科可控服务器等国内主流信创软硬件厂商的兼容互认证。
在渠道建设方面,公司积极推进扩大数字安全市场客户群体,并与亚太地区重要的科技产品渠道开发与技术方案集成服务商伟仕佳杰达成战略合作,伟仕佳杰成为永信至诚全国总代理,负责推广春秋云境网络靶场、春秋云实人才建设体系、春秋云阵新一代蜜罐系统等产品及服务,为更多行业客户提供测试评估、人才建设、竞赛服务等方面的专业解决方案;在重点客户开拓方面,公司与特大型石油化工企业集团东明石化正式签署战略合作协议,公司将为东明石化在网络与数据安全防护体系建设、安全测试评估、人才队伍建设等多领域提供产品与技术支持,筑牢东明石化网络与数据安全防线,助力行业数字化转型与创新发展。
路虽远,行则将至。永信至诚将牢记“带给世界安全感”的愿景和使命,加快公司规模化发展步伐,继续为数字中国与网络强国建设做出积极贡献,同时带给投资者满意的投资回报,最终实现公司可持续高质量发展目标。
二、问答交流环节
1、我们看到公司三季度单季度营收增速是超过了60%,增速环比二季度翻倍,是超出市场预期的。我想问下,公司三季度营收主要增长动力来自哪?下游哪些行业、哪些客户需求增长较快?目前来看,在全年4.8亿的增长目标的指引下,公司全年的净利润预期如何?
尊敬的投资者,您好!
报告期内,公司实现营业收入1.71亿元,同比增长37.60%,其中第三季度营业收入同比增长60.19%,比第一季度的9.93%、第二季度的25.75%增速明显提升,规模化发展持续加快,主要得益于政府部门、央企客户业务收入增速较快。展望全年,公司将继续保持收入和净利润双增长。具体如下:
(1)营业收入继续保持高增长态势
1)随着数字经济的快速发展,尤其是在整个网安行业发展由“形式合规”向“实质合规”加强的大背景之下,下游客户整体的安全意识在不断提升,整个行业的发展趋势我们认为是长期向好的,这为公司业务开拓提供了机遇;
2)随着一些重点政策的出台以及热点事件的发生也给整个行业催生出增量的发展机会,如上半年出台的国内首个关基标准、为完善AI监管而出台的《生成式人工智能服务管理暂行办法》及工信部、国家金融监管总局发布的《关于促进网络安全保险规范健康发展的意见》都十分切合公司现阶段的产品体系。
在上述行业发展的大背景下,公司发布了“数字风洞”产品体系,得到了行业用户广泛的认可,并逐步在多个行业领域实现落地,在新业务的驱动下,公司整体发展规模和质量持续向好。
(2)政府部门、央企客户收入实现快速增长
报告期内,政府部门、央企客户需求增长较快。以电力行业央企客户为例,在今年年初,国家能源局发布了《2023年电力安全监管重点任务》,明确要求“推进国家级电力网络安全靶场建设”,电力行业建设靶场的需求大增,公司也积极把握机会,持续深化与南方电网等电力行业重点客户的合作,每年合作的业务规模在不断增加。
(3)营业收入和净利润将继续保持双增长
关于今年的业绩目标,公司在上半年发布了2023年限制性股票激励计划,本次股权激励计划业绩考核指标可作为公司全年业绩目标的参考。目前,公司下游客户的需求仍在不断增加,尤其政府部门客户和央企客户订单不断落地,公司也在持续做好高价值客户的维护工作,加快项目的签订、执行、交付、验收工作,预计四季度公司营收增速仍将维持在高位。在确保经营目标实现的同时,公司内部也在把好发展的“质量关”,坚持以毛利和回款作为重要考核指标,严控项目质量,持续做好降本增效,确保公司净利率和现金流保持在健康区间,确保公司营业收入和净利润继续保持双增长。
谢谢!

2、请问公司在人员规模控制方面有什么规划?
尊敬的投资者,您好!
根据年初规划,公司希望全年人员规模增长控制在20%-30%之间,这主要考虑到虽然当下公司业务发展速度较快,但国内整体经济增长仍面临一定不确定因素的干扰,所以公司一方面加大了对销售以及研发人员的扩张速度,保证整体人员的扩张幅度保持在30%左右用于支撑公司业务的快速发展;同时,公司也设立了人员优化的标准和相应指标,人员优化比例也将控制在10%-15%之间。
谢谢!

3、报告期内,虽然公司营收增速较快,但归母净利润较去年同期减少38.57%,利润增长仍面临一定压力,能否请公司管理层帮忙拆解一下利润下滑的主要原因是什么?
尊敬的投资者,您好!
由于公司所在行业季节性特征比较明显,一般在上半年重点投入,收入主要在下半年尤其最后一个季度实现,因此,公司前三季度的经营业绩符合行业特征。
报告期内,公司归母净利润为-3,049.09万元,亏损同比扩大38.57%,扣除股份支付的影响,公司归母净利润为-1,941.50万元,亏损同比收窄11.77%;从第三季度来看,公司归母净利润为-370.75万元,亏损同比收窄22.61%,扣除股份支付的影响,公司归母净利润为293.73万元,同比增长161.31%,实现扭亏为盈。因此,公司整体盈利能力持续增强。
针对您提出的问题,我认为主要原因有如下两个方面:
1)为了确保公司全年目标的实现,公司推出了2023年股权激励计划,本期股份支付增加。股权激励计划的实施有助于公司进一步建立、健全长效激励约束机制,充分调动员工的积极性和创造性,更是为了吸引和留住公司的核心人才。
2)公司积极布局 “数字风洞”、数据安全和人工智能等重点领域。公司的“数字风洞”产品体系逐步在多个行业领域实现落地,发展态势持续向好。报告期内,公司加强高质量技术人才的引进,保持研发技术优势;同时,加强优秀销售人才的引进,加大市场拓展力度,研发和销售人员数量的增加导致薪酬增加。
基于以上,导致了公司报告期内净利润比去年同期亏损有所增加。未来,公司将更加注重财务稳健,保持主要财务指标处于同行业优质水平,助力公司业务的可持续发展。
谢谢!

4、请问公司如何看待今年四季度以及明年下游政府、军队以及其他重要客户的预算、需求预期以及占比情况?
尊敬的投资者,您好!
目前,公司网络靶场客户以政府部门、央企客户、军队军工、高校等为主,从占比来看,公司来自政府和军队军工行业的收入占主营业务收入的比例超过50%,为公司第一大收入来源。
根据十四五规划以及公司前端人员的反馈,预计四季度到明年来自政府部门的需求仍然较大。其他客户方面,央企以及军队军工方面的客户会是未来收入的重要增长点,目前98家央企中,公司仅合作了不到20家,所以央企客户对于公司而言是重点拓展的市场领域,未来来自央企客户的收入规模和收入占比将持续提升。
谢谢!
5、请问公司在网络靶场领域区别于其他公司的竞争优势主要体现在哪些方面?
尊敬的投资者,您好!
大家都知道,网络靶场是数字化建设过程中安全性测试的重要基础设施,永信至诚作为网络靶场领域的领军者,公司在网络靶场领域的竞争优势主要体现在以下方面:
1)先发优势:公司自2015年开始即推出网络靶场产品,并对产品持续进行更新迭代,是国内最早从事网络靶场相关业务的网络安全企业,现已服务十余个重要行业客户,产品先发优势明显;
2)技术优势:公司网络靶场平台经多位院士、专家评审,具有大规模、多层次、高仿真、高柔性和全场景的特点,获得了“国内领先”的认定,并获评为北京市科学技术奖一等奖,是行业内网络靶场方向唯一获得省部级一等奖的公司,技术优势领先;
3)场景优势:经过510多场赛事演练,公司积累了大量具备行业特性的应用场景,客户服务能力与响应能力行业领先,同时,网络靶场产品技术得以不断迭代升级并满足了绝大多数行业客户的场景需求;
4)产品体系优势:公司一直致