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一、基本经营情况

12月10日,公司在云南省文山州砚山县召开了年度蓝莓合作伙伴大会,市场端布局已趋于完善,产销计划也在按预定规划推进。1.生产情况:2023/24年产季截止目前已经收获约900吨,其中10月约100吨,11月约400吨,12月采摘正在进行,日采摘量从月初30吨/天提升至当前约40吨/天;

2.销售端出货平稳,随着促早技术的应用,今年公司蓝莓产品整体上市时间提早,且创新推出带梗蓝莓产品。目前销售价格近11万元/吨。

3.2024年度公司多方面进行提升:

1)推进全面质量管理:无论何种品牌、品种、果径大小,公司提出要求零瑕疵;力争吃不到一颗酸果。

2)采摘水平决定了80-90%的蓝莓品质,公司推出采摘“学练考赛、比学赶帮”等举措,全方位提升采摘质量;

3)渠道端布局提升:公司当前主营迷迭蓝和怡蓝美两个品牌,在经销商大会上与经销商伙伴达成共识,正如火如荼推进2023/24产季的相关销售工作。

二、近期寒潮来临对公司的蓝莓种植的影响及应对举措

1.公司在选择种植区域的时候已进行严格把关:在建园流转土地的时候,会调取近几十年历史天气数据,综合分析并排除低于-4℃区域,排除海拔在1,700米以上区域。而且,公司蓝莓产区基本在云南南边,靠近热带地区,云南北部和东部有乌蒙山、梁王山等山脉阻挡北方寒流。

2.公司蓝莓种植采取棚内种植,寒潮来临之前已经搭建和应用系统性防冻设施和措施:

1)防冻门:已经完成所有园区的防冻门建设,会在傍晚关闭防冻门;

2)热风机:在5℃以下的天气,值班技工会开启柴油热风机,能提高棚内温度3-4℃。

3)每个大棚设置双层膜设施,可以达到保温、减少散热的作用,并可提高热风机使用效果,使得温度快速上升;

4)燃炭升温:如果出现持续极端低温情况,例如达到2天以上-5℃,再增加棚内烧炭措施。

投资者问答:

1、从整体层面上来看,公司各个蓝莓基地如何应对寒潮天气?

除了文山区域基地外:

1)澜沧地区:接近热带,气温偏暖,出现冻害风险极低;

2)红河州(建水、弥勒地区一带):处于亚热带气候区,比文山片区温度稍高,在特殊年份可能出现低温风险,均配备有防冻门、热风机和燃炭等设施和预备措施,部分农场也配备双层膜;

3)楚雄:比文山温暖,防冻压力比文山小,配备了防冻门和双层膜,稍高海拔的基地也配备有热风机,也会预备燃炭措施;

此外,公司每日也会收集各个旗舰公司未来40天温度预测。持续关注每天气温状况及时启动应对措施。

从今年促早技术的应用成果来看,公司已基本上克服了低温区域的劣势,能够应对可能存在的风险。蓝莓基地基本上都在滇南地区,根据近期天气预报,未来20多天滇南地区气温都在0℃以上,最高达到20多度,也是比较适合蓝莓生长的昼夜温差。2、从中小种植户角度来看,寒潮是否造成行业减产?

2023年初低温寒潮令全国多数地区的露天地栽蓝莓,包括云南、贵州、江苏等区域都受到不同程度的影响。但今年寒潮对露天蓝莓种植的整体影响还需后续持续观察和评估。

3、寒潮天气是否影响公司促早效果?

云南寒潮主要是夜间低温,白天温度依然能达到20多度。只要棚内温度没有降到零下并持续1-2小时以上,对于公司蓝莓促早技术不会有影响。

如果出现持续低温和光照偏弱,可能会使得果实成熟时间程度延长,例如从8天左右延长到12天,但从整个产季角度来看影响不大。

4、寒潮是否会对公司采后环节造成影响?公司应对措施如何?

公司蓝莓产区分布于云南省南部,长时间持续低温的时间较少。

1)采摘角度来看,夜间低温已经得到良好控制,白天20多度对采摘无影响。

2)运输角度来看,向北方运输的路途和批发市场现场可能会受到一定雨雪天气影响。但近几日情况了解,目前寒潮天气对于公司采摘、加工、物流和终端销售几乎没有影响。

5、海外蓝莓产区如秘鲁和智利本季减产的情况?

根据市场反馈信息,一方面,南美蓝莓产区受厄尔尼诺影响,本季减产幅度达30-40%,海外蓝莓供应量整体减少;另一方面,南美蓝莓主要供应欧美等成熟市场。上述两个因素叠加,本季南美蓝莓向中国供应的量同比减少预计30%-50%。

6、云南基质蓝莓在种植过程中,除寒潮外还有哪些潜在风险?

1)高温热害:除寒潮影响外,在夏季也可能遇到高温影响。平时会把防冻门卷起,增加通风,大棚主要是起到防雨等保护作用。此外,在通风条件较差的区域,公司也有安装喷淋降温系统来辅助降温,基本没有发现夏天高温对于蓝莓植株生长产生较大影响的情况。而其他气象灾害,例如狂风暴雨等在云南发生概率较小。

2)病害:冬季在合适温度湿度情况下,可能发生灰霉病等病害,但公司通过促早技术提早花期,避开易感病时间段,大大降低感染病害风险。此外,公司也有大量植保方面专家,积累了多年的病虫害防治经验,能够减少病害威胁的风险。

7、未来新拓展的种植园是否会按照高标准的防灾减灾措施配备?

是的,并且会随着未来种植园区的建设拓展,防灾减灾标准会不断迭代优化和提升。

8、公司近期蓝莓出厂价情况?本产季蓝莓销售价格展望?截止目前,公司2023/24产季销售量累计约900多吨,销售均价约10.5万元/吨,2023年12月和11月价格水平基本持平,最近一周均价接近11万元/吨。

不好预算未来价格,但可以从几个方面来看待:

1)国内供应方面,预计12月下旬到明年1月份,国内优质基质蓝莓品种供应才逐渐增加;

2)进口端:智利、秘鲁蓝莓进口期也接近尾声。

3)需求端来看,年末元旦和春节临近,蓝莓需求提高;

9、公司2023/24产季具体产量节奏?

本产季预计约2万吨产量。目前公司每个蓝莓园区采摘都已经实现规模标准化,公司经过不断测试发现,合理的采摘间隔能够一定程度提升蓝莓产量。

2024年一季度产量预期实现同比大幅提升的原因:

1)投产面积规模提升,达到2万亩水平;

2)促早技术应用,产量重心提前,产量高峰前置;

3)专利品种的比例增加,前置产量达峰时间。

10、公司与经销商签约的情况?其中直销占比多少?

12月10日经销商大会参与的经销商伙伴超200家,涉及国内主要农产品生鲜渠道参与者共有9位客户上台签约。目前有约7成产季产量确定了销售量意向,最终需以具体订单协议为准。

本次组织经销商大会收获颇丰:

1)经销商客户进一步在基地实地了解公司生产、品控和管理队伍状态;

2)探讨双方合作模式,推动国内蓝莓营销渠道建设。

公司的客户主要分两大类:

1)传统批发商、批发档口,采取直接铺货、直接结算的模式;

2)KA客户(终端商超):①例如以上海煜谦为代表的大型经销商,能对接供应盒马等商超;②终端超市客户。

KA客户优势在于需求比较稳定,有利于公司供应输出能力的提升。此外,公司也在东莞和嘉兴建立前置仓,能够呼应终端KA客户的快速响应。

11、KA客户渠道账期情况?

客户会缴纳一定保证金,周度下单,订单中一定比例金额可以从保证金中抵扣,另外部分需当周结算。

12、北京、上海、深圳终端销售渠道?

当前主要是:上海地区盒马鲜生、七鲜超市,深圳地区OLE超市,北京地区果蔬好超市均有售卖。随着客户不断拓展,终端销售继续扩多。

13、公司在采摘环节用工需求比较大,如何应对?

2024年产季公司由下属六大旗舰公司各自组建采摘队伍,劳务公司提供居间服务,公司直接与采摘工签订合同,对采摘工的采摘技术进行标准管控,建立长期稳定采摘队伍,并给采摘工相对有吸引力的收入和工作条件。

截至目前,六大旗舰公司的70-80%采摘工已经确定,距离3-4月的采摘高峰期还有一定距离时间。预期本产季采摘效率会有较大幅度改善。

14、公司未来将如何完善资本结构,优化负债端?

过去2-3年,公司在云南投资蓝莓基地建设接近20亿元,资金来源以自有资金为主,也有部分财务融资。蓝莓种植回报周期较短,公司2021年开始蓝莓基地建设,2023年上半年实现3亿多元现金回流,四季度实现销售回款过亿元。2024年产季若按照去年平均价格来看,也有10多亿元的现金流回流。公司财务结构能得到快速解决和优化。

15、蓝莓有哪些营养?能够应用于哪些终端消费场景?

蓝莓具备丰富的花青素,迎合了市场对于健康消费的追求。此外,蓝莓也已成为走亲访友场景的重要产品。公司在包装上也进行创新,除了125g标准包装规格外,也推出了200g的24+mm和28+mm的包装规格。公司也尝试推出纸杯装,丰富蓝莓消费渠道。

随着公司蓝莓供应进一步稳定,公司继续推进向多线城市渗透,市场对蓝莓的需求规模还会进一步扩容。

16、近期国内草莓价格跌幅较大,公司如何看待?公司是否有研究冬季草莓对冬春于蓝莓供应的替代影响。

公司没有草莓业务,农产品市场价格波动是供需的博弈,草莓价格涨跌需要具体判断。对蓝莓来看,由于整体市场容量比较大,公司核心要提升产品品质,好产品、好质量能表现出较好的价格。

17、对于蓝莓行业供需缺口的预测?

目前国内鲜食蓝莓供应主要有三个方面:

1)云南冬春季鲜食蓝莓,约有10万亩规模,能够供应10多万吨;

2)进口蓝莓:据不完全统计,2023年我国进口蓝莓10万多吨;

3)部分可以鲜食的地栽蓝莓:集中于下半年上市,品质相对较差,预计能有10多万吨的供应。

当前鲜食蓝莓需求一定程度上取决于供给量,需求规模会随着供给端的扩大,并随着消费者蓝莓消费习惯的培养,未来鲜食蓝莓的需求量进一步提升。