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一、董事会秘书、副总经理刘松霞简要介绍公司情况;

二、主要问题及回答:

1、公司各品类营收占比?不同品类的盈利能力?

答:公司功能鞋材和沙发家居两项优势品类营收占比合计约80%左右,汽车内饰、电子产品、体育装备和工程装饰四项新兴品类营收占比合计约20%左右。

未来,随着汽车内饰、电子产品等新兴品类的拓展,公司“2+4”品类营收占比可能会发生一定变化。

公司产品应用领域广,下游客户需求多样,采取以销定产、订单驱动的经营模式,向客户提供的均为定制化产品,因此不同客户、不同产品的毛利率不同。

一般来说,公司电子产品、汽车内饰品类毛利率较高。优势品类功能鞋材和沙发家居也有高毛利产品。

2、公司平均单价和毛利率提升的原因?

答:2023年以来,公司产品平均单价和毛利率呈上升趋势,是多因素作用的结果。一是公司积极推行大客户战略,成效显现,国内外高端客户增多,客户结构变优;二是公司积极转型升级,产品结构发生变化,高技术含量、高附加值产品占比提高;三是公司对部分品牌客户、中小客户,以及自主开发的生态功能性差异化产品的定价话语权日渐提高,竞争优势显现,盈利空间拓展。

3、公司所处行业的竞争格局?PU对其他材料的替代进度?

答:据有关方面统计,目前人造革合成革行业市场规模约800-1000亿元左右,其中聚氨酯合成革市场规模约占40%。

国内聚氨酯合成革行业是开放和竞争的行业,市场规模大,企业数量较多,行业分散、集中度低。近年来,随着国内外环保要求趋严,品牌客户对聚氨酯合成革产品质量、环保、安全等性能要求进一步提高,国内许多聚氨酯合成革中小企业的粗放式经营,已难以适应当前形势,促使行业整合升级加速,落后产能逐步淘汰,行业分化、集中度提高,为规模实力突出的优势大企业,带来更多发展机遇。

PU聚氨酯合成革与真皮、PVC、布艺、超纤等纺织品相比,优势明显、特色鲜明、与众不同。

与真皮和PVC相比,PU的生态环保性能更加优异,且颜色、纹路和表面效果多样,尺寸规整、易于裁剪,性价比高。

与布类、烫金布(科技布)等纺织品相比,聚氨酯合成革更易打理、清洁和保养,防水防污性能、耐水解、耐用性能优异,有着与生俱来的“尊贵感”“高贵感”。

PU聚氨酯合成革和复合材料顺应了全球消费者对生态、功能、绿色、环保型聚氨酯合成革的需求,受到国家产业政策鼓励和支持,形成对天然皮革、PVC人造革和纺织品的良好替代,市场前景广阔。

4、公司汽车产线情况和产能规划?

答:公司设置了汽车革产品生产专区,当前汽车内饰产品产能与订单需求基本匹配,今后根据发展需要,合理规划产能。

5、过去公司净利率水平并不高,2023年显现成效的原因?

答:过去公司因搬迁改造、原材料和能源价格波动、客户拓展、研发投入和汇率波动等因素,公司净利率水平与制造业中优秀企业相比,有一定差距。

公司成立至今,始终聚焦主业,坚持品牌引领、创新驱动,积极扩大与全球头部企业合作,寻求特色化、差异化经营,品牌客户合作增多,产品技术含量和附加值提高。

随着公司“十年磨一剑”地在市场、客户、技术和管理等方面的长期积淀和积累,行业地位突出,发展要素整合良好,综合竞争优势显现,成长性良好,正从量变到质变,正占领全球行业市场高地和技术高地,构建了良好的核心竞争能力。

2023年下半年以来,公司产品和客户转型升级成效显现,经营业绩逐季度提高,盈利能力改善和提升,生产经营态势向好。

6、安利越南什么时候止亏?未来发展规划?

答:安利越南规划建设4条生产线,全部建成达产后,将形成年产生态功能性聚氨酯合成革及复合材料1200万米的生产经营能力。2022年四季度末,安利越南2条生产线已调试投产。2023年,由于安利越南处于投产初期,品牌客户对安利越南验厂认证需要一定周期等原因,开工率相对不足,产能利用率还不太高,经营有一定亏损。

当前,安利越南正积极开拓市场,积极推进品牌客户在安利越南的认证,近期订单稳中有升,销量、单价提高,费用稳定,同时积极推进剩余2条生产线的建设,计划于2024年下半年投产。公司期望安利越南2024年止亏并实现盈利。

作为安利股份发展的新“引擎”、新动能,安利越南正积极拓展销售渠道、努力提高销售收入,顺势而上、乘势而上,未来动能强劲、空间广阔。

7、公司未来发展可能遇到哪些风险和压力?

答:企业经营总是面临各种各样风险和挑战,既要面临行业的竞争,又要考虑原材料和能源价格波动、行业周期、市场变化、汇率波动、安全环保等风险。

然而,挑战和机遇并存,机遇大于挑战,公司行业地位突出,发展要素整合良好,综合竞争优势显现,与更多国内外品牌客户合作深化,与竞争对手进一步拉开差距,以内部管理进步的确定性,努力应对宏观环境的不确定性。

总体而言,公司发展向好的态势趋势明显,处于厚积薄发、大有可为的重要战略机遇期。公司对2024年及未来发展充满信心。

8、公司所处行业较为分散,如何提升市场占有率?

答:目前,公司聚氨酯合成革产品综合市场占有率仍有较大提升空间,但是在部分中高端细分市场占有率超过20%。公司是国家工信部认定的“全国制造业单项冠军示范企业”,行业地位突出。

近年来,随着国内外环保要求趋严,品牌客户对聚氨酯合成革产品质量、环保、安全等性能要求进一步提高,国内许多聚氨酯合成革中小企业的粗放式经营,已难以适应当前形势,行业整合升级加速,落后产能逐步淘汰,行业分化明显,集中度提高,规模实力突出的优势大企业,未来发展机遇更多。

公司坚持品牌引领、创新驱动理念,积极开拓市场,培育发展客户,加强与国内外知名品牌的联系合作,努力提升市场份额。

9、公司分红规划?

答:公司在兼顾可持续发展的同时,重视对投资者合理、稳定的投资回报,积极通过现金分红、股份回购等方式,提高投资者回报水平,增强市场认同,提振投资者信心。

公司保持积极稳定的利润分配方案,2020-2022年度,公司累计现金分红占最近三年实现的年均归属于公司普通股股东的净利润的108.62%,远超法规规定的不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%。

未来,公司将继续实施与公司经营业绩相匹配、中性偏积极的利润分配政策,努力为投资者创造更好的回报。

10、公司2024年相比2023年的订单预期?

答:公司当前生产经营情况,较2023年同期明显改善和提升,总体态势、趋势向好。

营销部门基于当前及未来一段时期内环境、要素、资源、条件处于正常合理的状态下,对客户逐一讨论分析,形成了营销部门销售计划,该销售计划鼓舞人心。但是,该计划的实现,还需要公司去拼搏、奋斗,不能作为对社会投资者的承诺。